4月17日主题复盘 ｜ 光通信再度高潮，大消费、云计算数据中心大涨

　　沪指今日震荡反弹，午后逼近3400点关口，创业板指则小幅调整。CPO概念股再度爆发，涨停，、、、涨超10%。大金融板块继续活跃，盘中涨停，、、涨逾4%。食品、乳业等大消费板块拉升，、、封板。下跌方面，半导体板块陷入调整，跌超9%，、、、等多股跌超6%。个股跌多涨少，两市约3500股飘绿，成交连续第十一个交易日破万亿。

　　

　　

　　1.光通信

　　光通信板块今日大涨，、、等多股涨停。

　　催化上，昨晚公告，2023年一季度归母净利润7147万元，同比扭亏为盈。此外，将与中新产发投设立合资公司 投建光电子产业化基地。

　　此外市场传言，拿到了新的一笔追加的800G订单，来自英伟达和谷歌，两家合计追加10万支。

　　

　　认为，目前已发布业绩的光模块公司业绩均超预期，+30%，扭亏做出7100万净利润，扭转市场对于光模块一季报过于悲观的预期。

　　2.大消费

　　大消费板块今日反弹，、、等多股涨停。

　　国家统计局数据显示，3月份，社会消费品零售总额37855亿元，同比增长10.6%。其中，除汽车以外的消费品零售额33591亿元，增长10.5%。

　　

　　认为。3月大消费行业出现较大回调，在于预期与温和复苏的现实存在差异，科技板块热度提升亦分流资金。一季度经济、财报数据陆续出炉，行情已经从预期驱动进入业绩驱动的第二阶段。短期看，即将迎来Q2低基数和五一消费旺季，有望开启加速修复，尤其是重启提价升级。

　　3.云计算数据中心

　　云计算数据中心今日大涨，、涨停，盘中触板。

　　催化上，昨晚发布业绩报告，2022年度净利润约15.44亿元，同比增加31.27%。

　　此外，4月17日，科技部主办的国家超算互联网工作启动会在天津召开。中国科学院院士、中国工程院院士等多位专家，有关高校、科研机构代表，国家超算中心负责人等共同探讨了国家超算互联网建设的路径，以加快超算自主生态体系的构建。

　　

　　认为，AIGC高速拉动算力需求，算力基础设施迎新周期。受益于AI等相关新兴领域的应用以及“东数西算”政策下云计算、超算中心的蓬勃发展，数据计算、存储需求呈几何级增长，据IDC，2026年我国智能算力规模将达1271.4EFLOPS，21-26年复合增长率预计达52.3%，而算力激增下，服务器等算力基础设施成为刚需。据测算，AI训练服务器方面，单个大语言模型训练驱动AI训练服务器需求约2亿美元。AI推理服务器方面，单个AI应用如ChatGPT在初期便可带动推理服务器需求约45亿美元。

　　

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